株式会社エッチ・ケー・エス 財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析 (2014年8月期)

(1)財政状態の分析
① 資産
当連結会計年度末における総資産は、前連結会計年度末に比べ588百万円増加し、11,118百万円となりました。このうち、流動資産は、前連結会計年度末に比べ36百万円増加し、5,929百万円となりました。これは主に有価証券が399百万円、受取手形及び売掛金が177百万円それぞれ増加し、現金及び預金が566百万円減少したこと等によるものです。
固定資産は、前連結会計年度末に比べ551百万円増加し、5,188百万円となりました。これは主に、投資有価証券が580百万円増加したこと等によるものです。
② 負債
負債は、前連結会計年度末に比べ323百万円増加し、2,975百万円となりました。このうち、流動負債は、前連結会計年度末に比べ254百万円増加し、1,954百万円となりました。これは主に、短期借入金の増加額308百万円等によるものです。
固定負債は、前連結会計年度末に比べ68百万円増加し、1,021百万円となりました。これは主に、長期借入金の増加額40百万円等によるものです。
③ 純資産
純資産は、前連結会計年度に比べ265百万円増加し、8,142百万円となりました。これは主に、自己株式の消却152百万円および剰余金の配当59百万円を行いましたが、当期純利益を271百万円計上したことにより利益剰余金が59百万円増加したこと、および自己株式の消却等により自己株式が151百万円減少(純資産は増加)したこと等によるものです。
(2)経営成績の分析
① 売上高
当社グループの当連結会計年度の売上高は7,336百万円と、前連結会計年度に比べて82百万円の増加となりました。これは主に、国内アフターパーツ売上高の若干の増加、海外アフターパーツ売上高の増加によるもの、またガソリン車を天然ガスでも走れるようにするBi-Fuel事業も順調に伸びてきたこと等によるものです。しかしながら、ディーゼルエンジンを天然ガスエンジンに改造するCNG事業は伸び悩みました。
② 売上原価、販売費及び一般管理費
売上原価は4,548百万円と、前連結会計年度に比べて203百万円の減少となり、売上総利益は2,788百万円と、前連結会計年度に比べて286百万円の増加となりました。売上総利益率は前連結会計年度の34.5%から38.0%へ3.5ポイントの上昇となりました。これは主に利益率の高いアフターパーツ売上高の割合が増加したこと等によるものです。
販売費及び一般管理費は2,415百万円と、前連結会計年度に比べて211百万円の増加となりました。これは主に、人件費の増加、および海外市場開拓および国内アフターマーケット事業の拡販活動費用の増加等によるものです。
以上の結果として、営業利益は372百万円と、前連結会計年度に比べて74百万円の増加となりました。
③ 営業外損益
営業外損益は70百万円の収益と、前連結会計年度に比べて134百万円の収益の減少となりました。これは、為替差益が、前連結会計年度の175百万円の計上に対して、当連結会計年度は30百万円の計上となったこと等によるものです。
以上の結果として、経常利益は443百万円と、前連結会計年度に比べて59百万円の減少となりました。
④ 特別損益
特別利益は固定資産売却益および子会社におけるエコ・ファクトリー化推進事業補助金収入により4百万円の計上となりました。特別損失は、固定資産除売却損により3百万円の計上となりました。
⑤ 当期純損益
以上により、税金等調整前当期純利益は444百万円と、前連結会計年度に比べて100百万円の増加となり、当期純利益は271百万円と、前連結会計年度に比べて83百万円の増加となりました。
(3)キャッシュ・フローの分析
キャッシュ・フローの分析につきましては、「第2〔事業の状況〕1〔業績等の概要〕(2)キャッシュ・フロー」をご覧ください。