株式会社上組 財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析 (2014年3月期)

(1)財政状態の分析
(流動資産)
当連結会計年度末における流動資産は、現金及び預金が前連結会計年度末に比べて16億63百万円(10.0%)減少しましたが、有価証券が前連結会計年度末に比べて91億1百万円(57.2%)増加したことなどにより、前連結会計年度末に比べて65億24百万円(7.8%)増加の903億76百万円となりました。

(固定資産)
当連結会計年度末における固定資産は、有形固定資産が前連結会計年度末に比べて30億89百万円(1.5%)増加したほか、投資有価証券が26億71百万円(12.9%)増加したことなどにより、前連結会計年度末に比べて65億72百万円(2.7%)増加の2,494億61百万円となりました。
また、資産の総額は、前連結会計年度末に比べて130億96百万円(4.0%)増加の3,398億38百万円となりました。

(流動負債)
当連結会計年度末における流動負債は、未払法人税等が前連結会計年度末に比べて6億91百万円(16.3%)増加したことなどにより、前連結会計年度末に比べて4億4百万円(1.0%)増加の403億48百万円となりました。

(固定負債)
当連結会計年度末における固定負債は、退職給付に関する会計基準等の適用により、退職給付引当金が前連結会計年度末に比べて115億15百万円減少する一方、退職給付に係る負債が前連結会計年度末に比べて121億55百万円増加したことなどにより、前連結会計年度末に比べて5億91百万円(4.7%)増加の131億49百万円となりました。
また、負債の総額は、前連結会計年度末に比べて9億95百万円(1.9%)増加の534億98百万円となりました。

(純資産)
当連結会計年度末における純資産は、当期純利益により利益剰余金が前連結会計年度末に比べて114億1百万円(5.1%)増加したほか、その他有価証券評価差額金が6億68百万円(18.7%)増加したことなどにより、前連結会計年度末に比べて121億円(4.4%)増加の2,863億39百万円となりました。
また、純資産より少数株主持分を除いた自己資本は、前連結会計年度末に比べて120億96百万円(4.4%)増加の2,862億96百万円となりました。この結果、自己資本比率は84.2%となり、一株当たり純資産額は1,110円40銭となりました。

(2)キャッシュ・フローの分析
キャッシュ・フローの分析は「第2 事業の状況 1 業績等の概要 (2)キャッシュ・フロー」に記載のとおり、当連結会計年度における連結キャッシュ・フローは、営業活動によるキャッシュ・フローが312億10百万円の純収入となりましたが、投資活動によるキャッシュ・フローが有価証券の取得による支出などにより323億34百万円の純支出となり、財務活動によるキャッシュ・フローが配当金の支払などにより38億71百万円の純支出となりました。この結果、当連結会計年度の現金及び現金同等物の期末残高は前連結会計年度に比べて、49億63百万円減少の214億38百万円となりました。

(3)経営成績の分析
当社グループの当連結会計年度の経営成績は、「第2 事業の状況 1業績等の概要 (1)業績」に記載のとおり、国内外の多様な顧客ニーズに応えるべく、当社の標榜する「上組デザイン物流」を推進する一方、徹底したコストの削減に努め、収益拡大に努めてまいりました結果、国内物流事業の営業収益は前連結会計年度に比べ14億66百万円(0.7%)増収の1,970億65百万円、国際物流事業の営業収益は41億65百万円(15.0%)増収の318億56百万円、その他の事業の営業収益は、12億53百万円(6.1%)増収の218億円となり、当連結会計年度の営業収益は前連結会計年度に比べて55億95百万円(2.4%)増収の2,378億71百万円となりました。
また、利益面では、営業利益は前連結会計年度に比べて4億54百万円(2.1%)増益の219億29百万円、経常利益は5億97百万円(2.6%)増益の232億60百万円となりました。当期純利益については、投資優遇税制等の適用により、前連結会計年度に比べて20億19百万円(15.2%)増益の152億68百万円となりました。