日本リーテック株式会社 財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析 (2014年3月期)

(1) 財政状態の分析

流動資産
当連結会計年度末における流動資産の残高は、333億2千2百万円(前連結会計年度末は332億9千7百万円)となり、2千4百万円増加した。これは流動資産その他(未収入金)の増加(1億2千万円から2億9千万円へ1億6千9百万円増)、未成工事支出金の減少(11億6千7百万円から10億3千7百万円へ1億3千万円の減)が大きな要因である。

固定資産
当連結会計年度末における固定資産の残高は、257億3千2百万円(前連結会計年度末は242億8千4百万円)となり、14億4千8百万円増加した。これは投資有価証券の増加(99億3千7百万円から111億6千9百万円へ12億3千2百万円増)が大きな要因である。

流動負債
当連結会計年度末における流動負債の残高は、191億6千5百万円(前連結会計年度末は206億6千万円)となり、14億9千4百万円減少した。これは支払手形・工事未払金等の減少(133億9千4百万円から111億9千5百万円へ21億9千9百万円減)、短期借入金の増加(7億6千8百万円から17億6百万円へ9億3千8百万円増)が大きな要因である。

固定負債
当連結会計年度末における固定負債の残高は、67億6千4百万円(前連結会計年度末は79億2千2百万円)となり、11億5千8百万円減少した。これは負ののれんの減少(11億9千3百万円から0円へ11億9千3百万円減)が大きな要因である。

純資産
当連結会計年度末における純資産の残高は、331億2千5百万円(前連結会計年度末は289億9千9百万円)となり、41億2千6百万円増加した。これは利益剰余金の増加(233億3千8百万円から270億5千4百へ37億1千6百万円増)が大きな要因である。

(2) 経営成績の分析

当連結会計年度における売上高は549億8千9百万円(前年同期比2.5%減),経常利益は56億1千7百万円(前年同期比16.9%減)、当期純利益は39億9千6百万円(前年同期比18.1%減)となった。
なお、詳細については、「第2 事業の状況 1 業績等の概要 (1) 業績」を参照のこと。

(3) キャッシュ・フローの分析

当連結会計年度における現金及び現金同等物(以下「資金」という)の期末残高は、営業活動及による資金の流入、投資活動及び財務活動による資金の流出により、前連結会計年度末より4億3千4百万円増加し、36億5千9百万円となった。
なお、詳細については、「第2 事業の状況 1 業績等の概要 (2)キャッシュ・フローの状況」を参照のこと。
キャッシュ・フロー指標のトレンド

	2011年 3月期	2012年 3月期	2013年 3月期	2014年 3月期
自己資本比率(%)	40.3	43.1	50.4	56.1
時価ベースの自己資本比率(%)	22.1	18.3	24.8	32.0
キャッシュ・フロー対有利子負債比率	1.8	―	0.3	3.4
インタレスト・カバレッジ・レシオ	20.8	―	57.5	6.7

(注) 1 各指標の算出方法は以下のとおりである。

自己資本比率	:自己資本/総資産
時価ベースの自己資本比率	:株式時価総額/総資産
キャッシュ・フロー対有利子負債比率	:有利子負債/営業キャッシュ・フロー
インタレスト・カバレッジ・レシオ	:営業キャッシュ・フロー/利払い

2 株式時価総額は、期末株価終値×期末発行済株式数(自己株式控除後)により算出している。
3 営業キャッシュ・フローは、連結キャッシュ・フロー計算書の営業活動によるキャッシュ・フローを使用している。有利子負債は、連結貸借対照表に計上されている負債のうち、リース債務を除く利子を支払っている負債を対象としている。また、利払いについては、連結キャッシュ・フロー計算書の利息の支払額を使用している。
4 2012年3月期のキャッシュ・フロー対有利子負債比率及びインタレスト・カバレッジ・レシオについては、営業キャッシュ・フローが支出超過のため表示していない。