株式会社内田洋行 財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析 (2014年7月期)

(1) 当連結会計年度の経営成績の分析
① 売上高
売上高は1,435億9千3百万円と前連結会計年度に比べ154億6百万円(12.0%)の増収となりました。
なお、セグメン卜別の概況につきましては、「1 業績等の概要 (1) 業績」をご参照ください。

② 営業利益
売上高が増加したこと等により、営業利益は26億3百万円と前連結会計年度に比べ16億9千8百万円の増益となりました。

③ 経常利益
経常利益は29億6千2百万円となりました。前連結会計年度に比べ17億3千2百万円の増益となっておりますが、主に営業利益と同様の理由によるものです。

④ 税金等調整前当期純利益
固定資産売却益2億6千1百万円、負ののれん発生益1億1千2百万円、減損損失8千7百万円等の計上により特別損益が2億1千1百万円の収益計上となったことから、税金等調整前当期純利益は31億7千4百万円となり、前連結会計年度に比べ14億5百万円の増益となりました。

⑤ 当期純利益
当期純利益は、法人税、住民税及び事業税9億6千8百万円、法人税等調整額4億2千5百万円等の計上により、15億1千3百万円と前連結会計年度に比べ5億3千万円の増益となりました。

(2) 財政状態の分析
① 資産
資産合計は、前連結会計年度末に比べ68億5千万円増加し、896億6千9百万円となりました。流動資産は、現金及び預金の増加59億1千7百万円、および受取手形及び売掛金の増加14億6千万円等により前連結会計年度末に比べ75億4百万円増加し、593億9千1百万円となりました。また、固定資産は、前連結会計年度末に比べ6億5千3百万円減少し、302億7千8百万円となりました。

② 負債
負債合計は、前連結会計年度末に比べ57億1千3百万円増加し、556億6千1百万円となりました。流動負債は、支払手形及び買掛金の増加24億8千万円、および未払費用の増加5億3千3百万円等により前連結会計年度末に比べ41億9百万円増加し、438億1百万円となりました。また、固定負債は、長期借入金の増加16億5千4百万円等により前連結会計年度末に比べ16億4百万円増加し、118億6千万円となりました。

③ 純資産
純資産合計は、利益剰余金の増加10億3千6百万円等により、前連結会計年度末に比べ11億3千7百万円増加し、340億7百万円となりました。

(3) 資本の財源および資金の流動性の分析
「1 業績等の概要 (2) キャッシュ・フローの状況」をご参照ください。
なお、当社グループのキャッシュ・フロー指標は以下のとおりとなっております。

	2012年7月期	2013年7月期	2014年7月期
債務償還年数 (有利子負債/営業キャッシュ・フロー)	36.1年	11.2年	1.6年
インタレスト・カバレッジ・レシオ (営業キャッシュ・フロー/利払い)	2.2倍	5.1倍	48.3倍

(注) 有利子負債は、連結貸借対照表に計上されている負債のうち、利子を支払っている全ての負債を対象としております。また、利払いについては、連結キャッシュ・フロー計算書の利息の支払額を使用しております。