株式会社オートバックスセブン 財政状態、経営成績及びキャッシュ・フローの状況の分析 (2014年3月期)

(1)財政状態及びキャッシュ・フローの状況
①資産・負債・純資産の状況
当連結会計年度末の資産につきましては、前連結会計年度末に比べ2.0%、40億45百万円減少し、2,014億81百万円となりました。これは、主に未収入金が増加した一方、現金及び預金、受取手形及び売掛金が減少したことなどによるものであります。
負債につきましては、前連結会計年度末に比べ8.2%、51億7百万円減少し、571億18百万円となりました。これは、主に未払金が増加した一方、支払手形及び買掛金、借入金が減少したことなどによるものであります。
純資産につきましては、前連結会計年度末に比べ0.7%、10億62百万円増加し、1,443億63百万円となりました。これは、主に利益剰余金の配当、自己株式の取得による減少があった一方、当期純利益による増加があったことなどによるものであります。

②キャッシュ・フローの状況

区分		前連結会計年度 (自 2012年4月1日 至 2013年3月31日)	当連結会計年度 (自 2013年4月1日 至 2014年3月31日)	増減額
		金額(百万円)	金額(百万円)	金額(百万円)
現金及び現金同等物の期首残高		51,401	42,832	△8,568
	営業活動によるキャッシュ・フロー	10,741	12,072	1,331
	投資活動によるキャッシュ・フロー	△4,522	1,519	6,041
	財務活動によるキャッシュ・フロー	△14,861	△11,166	3,695
	現金及び現金同等物に係る換算差額	74	126	51
現金及び現金同等物の増減額		△8,568	2,551	11,120
現金及び現金同等物の期末残高		42,832	45,384	2,551

当連結会計年度末の現金及び現金同等物(以下「資金」という)の残高は、営業活動による資金の獲得120億72百万円、投資活動による資金の獲得15億19百万円、財務活動による資金の支出111億66百万円などにより前連結会計年度末に比べ25億51百万円増加し、453億84百万円となりました。
各キャッシュ・フローの状況とそれらの主な要因は次のとおりであります。

営業活動によるキャッシュ・フロー
主に、法人税等の支払額49億38百万円および仕入債務の減少41億87百万円がありました一方で、税金等調整前当期純利益160億85百万円および減価償却費の計上44億23百万円などがあり、120億72百万円の資金の獲得(前年同期は107億41百万円の資金の獲得)となりました。

投資活動によるキャッシュ・フロー
主に、有形及び無形固定資産の取得による支出48億19百万円および定期預金の預入による支出12億77百万円がありました一方で、定期預金の払戻による収入64億7百万円および投資有価証券の売却及び償還による収入11億45百万円などがあり、15億19百万円の資金の獲得(前年同期は45億22百万円の資金の支出)となりました。

財務活動によるキャッシュ・フロー
主に、配当金の支払額49億49百万円、自己株式の取得による支出45億92百万円および長期借入金の返済による支出15億87百万円などがあり、111億66百万円の資金の支出(前年同期は148億61百万円の資金の支出)となりました。

当社グループのキャッシュ・フロー指標のトレンドは次のとおりであります。

	2010年 3月期	2011年 3月期	2012年 3月期	2013年 3月期	2014年 3月期
自己資本比率(%)	71.9	71.0	66.8	69.5	71.5
時価ベースの自己資本比率(%)	53.1	57.0	62.7	71.6	73.4
キャッシュ・フロー対有利子負債比率(年)	0.8	0.8	0.6	0.9	0.7
インタレスト・カバレッジ・レシオ(倍)	80.9	76.5	127.4	81.1	131.3

自己資本比率:自己資本/総資産
時価ベースの自己資本比率:株式時価総額/総資産
キャッシュ・フロー対有利子負債比率:有利子負債/営業キャッシュ・フロー
インタレスト・カバレッジ・レシオ:営業キャッシュ・フロー/利払い
(注)1.いずれも連結ベースの財務数値により計算しております。
2.有利子負債は、連結貸借対照表に計上されている負債のうち、利子を支払っている負債を対象としております。
3.営業キャッシュ・フローおよび利払いは、連結キャッシュ・フロー計算書に計上されている「営業活動によるキャッシュ・フロー」および「利息の支払額」を用いております。

③設備投資の状況
設備投資の実績

(単位:百万円)

区分	2014年3月期
新規出店	2,063
S/B R/L増改築	200
情報化投資	1,228
その他	1,327
合計	4,819
減価償却費	4,423

(2)経営成績
「1 業績等の概要」参照